Соевый бум в мире: август станет рекордным месяцем по объему экспорта за всю историю наблюдений

После очень хороших показателей экспорта соевых бобов в июле, август обещает стать вторым по значимости месяцем в истории. Согласно отчету о рынке зерна, подготовленному Фондовой биржей Росарио (BCR), в июле этого года объем поставок зерна превысил 1,3 млн тонн, что в четыре раза больше, чем в том же месяце 2024 года, и является самым высоким показателем за седьмой месяц года за последние шесть сезонов. Весь соевый комплекс, включая зерно, масло и муку, обычно приносит около 16 миллиардов долларов в год. Согласно данным Росариоской биржи, в августе эта тенденция усилилась: к середине месяца было отгружено 568 000 тонн, и еще 1,3 миллиона тонн запланировано к отгрузке. «Если план будет выполнен, мы сможем достичь второго лучшего августа в истории по экспорту сои», — указал BCR. В отчете отмечается, что основным двигателем этого динамичного роста является Китай, который, если план будет выполнен, за время текущего сезона закупит 4,9 млн тонн аргентинской сои. Это будет самый большой объем поставок в азиатскую страну с 2020 года. «Вопреки ожиданиям президента Трампа, Китай импортирует сою рекордными темпами и увеличивает свои запасы», — отметил BCR. «С января по июль, закупив 70 миллионов тонн, азиатский гигант «побил все рекорды», причем основным поставщиком является Бразилия. Однако организация отмечает, что «все больше аргентинских бобов отправляются в Азию, причем преобладает южноамериканская соя». По данным BCR, этот возобновленный спрос укрепил экспортные цены на протяжении всего сезона. FOB Up-River для ближайших поставок превысил 430 долларов США за тонну, тогда как в апреле и начале мая он торговался в диапазоне от 380 до 397 долларов США, то есть на 10% ниже. Обратной стороной является соевая мука, цена на которую достигла минимума за 15 лет, пробив отметку в 300 долларов США за тонну. BCR отметил, что из-за высокого спроса на соевые бобы и низкой цены на муку прямой экспорт сои набрал обороты в течение сезона, в результате чего его стоимость почти сравнялась со средней по отрасли и достигла максимума с сентября 2023 года. «С начала кампании наблюдается конвергенция снизу вверх в пользу прямого экспорта сои, стимулируемая высоким спросом на зерно, в ущерб низкой цене на муку, — отмечает он. — Эта ситуация, согласно опросу BCR, также активизировала внутренний рынок. Темпы продаж вновь превысили 200 000 тонн в день в среднем за неделю. На данный момент экспортный сектор закупил 6,9 млн тонн сои на местном рынке, и до августа будет экспортировано 5,5 млн тонн. С 8,35 миллионами, уже зарегистрированными в DJVE для кампании, остается еще 1,45 миллиона, чтобы выполнить обязательства по продажам. По мнению аналитика рынка Густаво Лопеса, главной причиной подъема бизнеса является отсутствие США на китайском рынке в связи с таможенным конфликтом между двумя странами. «Обычно американцы продают от 22 до 23 миллионов тонн. В этом цикле, с сентября 2024 года по август 2025 года, они продали 23 миллиона, но с мая больше ничего не заказывали», — сказал он. По его словам, это имеет сезонную логику: «Соя в США начинает заканчиваться в июне, июле и августе, и они ждут нового урожая. Примечательно, что на данный момент нет ничего для следующего цикла, который начинается в сентябре 2025 года и заканчивается в августе 2026 года: ноль». «В тот же период Китай купил 19 миллионов тонн у Бразилии и 2,2 миллиона у Аргентины. Покупки в Аргентине сосредоточены в период с мая по октябрь, когда соя доступна, и составляют почти 8 миллионов тонн», — отметил он. Лопес предупредил, что эта ситуация может измениться, если будет решен вопрос о тарифах: «Если завтра начнут решать вопрос о тарифах, им придется покупать в другом месте. Только если это будет продолжаться бесконечно и весь спрос будет направлен на Южную Америку, что мне кажется маловероятным. В какой-то момент эту проблему придется решать». «BCR также отметил улучшение ситуации с пшеницей. Широкая доступность зерна на местном рынке привела к конкурентоспособным ценам на международном уровне, с FOB ниже европейского и даже российского пшеницы. «За последние шесть недель было продано 1,4 миллиона тонн, что на 60% больше, чем за аналогичный период последних пяти сезонов», — уточнила организация. «Параллельно с этим был зафиксирован самый большой приток грузовиков с пшеницей на заводы и в порты с момента введения системы STOP (2020 г.), с более чем 830 000 тонн разгруженной продукции, что на 38% превышает показатель 2022 г. На внешнем фронте, согласно данным на август, запланировано отгрузить 500 000 тонн, что в пять раз превышает исторический средний показатель на эту дату. С более чем 370 000 тонн, уже погруженных, и еще 280 000 тонн, которые предстоит отгрузить, этот месяц может войти в историю как один из лучших по объему экспорта в августе». В случае с кукурузой ситуация иная. По данным BCR, после конца июля, который был отмечен логистическими сложностями и ценами, достигшими 185 долларов США за тонну при небольших поставках, рынок стабилизировался. «График отгрузок на август был более консервативным, что привело к успокоению рынка», — отметила организация. К середине месяца было отгружено около 970 000 тонн, и оставалось менее 1,3 миллиона тонн, что далеко от среднего показателя в 4 миллиона тонн за последние пять лет», — указал он. «Местные цены, согласно отчету BCR, упали до 174 долларов США за тонну, что также было вызвано падением цен в Чикаго. Там Министерство сельского хозяйства США (USDA) прогнозировало рекордный урожай в 2025 году в размере 425 миллионов тонн. «Огромный скачок в прогнозах урожая, добавивший 26 миллионов тонн к отчету, усугубил нисходящую тенденцию», — заключила BCR.