Финансовое планирование: стратегии для увеличения рождественского бонуса

Дополнительные деньги в кармане всегда приветствуются, но без стратегии они могут исчезнуть так же быстро, как и появились, и мы даже не заметим этого. Будь то дополнительная годовая зарплата (SAC), премия для тех, кто работает по найму, корпоративный бонус, увеличение выручки от сезонных продаж или деньги, которые с трудом удалось отложить из бюджета и сэкономить, главное — уметь использовать их для достижения ценных целей. Премия приходит в то время года, когда высок спрос на товары и услуги, проходят праздники, дарятся подарки, устраиваются торжества и отпуска. В этом контексте планирование ее использования является золотым правилом, позволяющим избежать импульсивных трат и превратить этот дополнительный доход в инструмент, который облегчит начало 2026 года. «Эти дополнительные деньги могут стать отличным помощником, если ими правильно распорядиться. Наиболее эффективные решения начинаются с основ: разделения целей и упорядочения расходов», — объясняет Ванеса Ди Тролио, бизнес-менеджер Reba, и добавляет: «Не существует «правильной» цели, а есть осознанные цели. Четкое понимание назначения этих денег помогает снизить влияние сезонных расходов и предвидеть потребности на следующие месяцы». «Первым шагом должно быть установление приоритетов. Погашение «плохих» долгов, если они есть, и выделение определенного процента на долгосрочные инвестиции должны быть в верхней части списка. С точки зрения личных финансов, «плохие» долги — это те, которые душат и имеют высокую стоимость, такие как неоплаченные счета по кредитным картам, потребительские кредиты или беспорядочные личные займы. Ипотечный кредит, напротив, не входит в эту категорию. «Еще одна ключевая цель — создать резервный фонд, запас на непредвиденные случаи, который должен быть у каждого. Как его рассчитать? Эквивалент от трех до шести месяцев фиксированных и переменных расходов. Эти деньги должны храниться в очень низкорисковых инвестициях или в долларах и использоваться только в случае действительно непредвиденной и срочной ситуации. Потеря работы, болезнь, неотложные ремонтные работы в доме или автомобиле и т. д. «Для тех, кто никогда не инвестировал или не думал о создании специального фонда на случай выхода на пенсию, например, дополнительная годовая зарплата может быть хорошей отправной точкой. «Практическое правило для расстановки приоритетов заключается в том, чтобы разделить премию на три части: 30% на цели на 2026 год, 40% на неизбежные летние расходы и 30% на развлечения, с тем чтобы сбалансировать неотложные потребности и среднесрочные цели», — предлагает Ди Тролио. «Альтернативы для инвестирования? Они зависят от целей, срока, в который понадобятся деньги, и от того, на какой риск готов пойти инвестор. Чтобы удовлетворить различные профили, рекомендации специалистов обычно делятся на более консервативные варианты, подходящие для краткосрочной перспективы, и более смелые альтернативы, направленные на получение более высокой доходности, которые всегда требуют длительного срока для реализации. «Команда консультантов Puente сначала проводит стратегический анализ ситуации, а затем дает конкретные рекомендации. Необходимо учитывать, что как на международном, так и на местном уровне процентные ставки имеют тенденцию к снижению. Таким образом, позиционирование сейчас по текущим доходностям гарантирует инвестиции с доходностью, возможно, более привлекательной, чем та, которую мы увидим в 2026 году». В этом контексте «мы считаем целесообразным позиционироваться в обращаемых облигациях в долларах США ведущих компаний Аргентины или прочных провинций, которые демонстрируют доходность от 7 до 8% при среднесрочных и долгосрочных сроках погашения». «Инвесторам, которые ищут доходность в песо, мы рекомендуем шестимесячные лекапы и двойные облигации с ставкой Tamar и сроком погашения в конце 2026 года», — советуют в Puente. «Задача на ближайшие месяцы — установить привлекательные ставки по инструментам с фиксированным доходом, таким как облигации, векселя, биржевые залоги и даже банковские срочные вклады, всегда проверяя годовую доходность каждого из этих вариантов при принятии решения. С помощью лекапов можно получить годовые ставки от 26% до 30% (в зависимости от срока), что превышает текущие ставки банков по срочным депозитам, которые составляют около 23%. Виртуальные кошельки и паевые инвестиционные фонды следует резервировать для денег, которые будут использоваться в течение месяца, поскольку их доходность меняется ежедневно, а в условиях снижения базовых процентных ставок их динамика будет развиваться в том же направлении. «Альтернативой в песо, которую выделяет команда Estrategias de IOl, является облигация Boncer со сроком погашения в июне 2026 года (TZX26): «это облигация, индексированная по CER, с предполагаемой доходностью более 5,8% годовых, что привлекательно для получения дохода выше уровня инфляции». Исследовательская группа Banza Adcap в первую очередь отмечает, что «портфели бонусов, по своей природе, идеально подходят для повышения доходности в среднесрочной и долгосрочной перспективе. В этом смысле диверсификация в долларизированные инструменты соответствует этой предпосылке, позволяя сохранить стоимость капитала и использовать возможности в твердой валюте». «Для более консервативных профилей они предлагают вложить 25 % в паевые инвестиционные фонды (ПИФ), такие как Adcap Ahorro и Renta (оба в долларах), а остальную часть распределить между Bopreal 2027 и двумя короткими облигациями: AER10, выпущенной Aeropuertos Argentina 2000, и YPF с купоном 6,95% и сроком погашения в 2027 году. «Для умеренного профиля, по-прежнему от Banza Adcap, добавляются, среди прочих активов, корпоративные облигации Pampa Energía с купоном 7,95% и сроком погашения в 2031 году, а также другие более долгосрочные кредиты YPF. такие как YMCXO и YFCJO (YPF Luz)». Предложение команды IOL по стратегиям для инвесторов, готовых рискнуть частью своего годового бонуса, представляет собой комбинацию аргентинских акций и cedears с географической и отраслевой диверсификацией. Они включают две энергетические компании: «Vista Energy, которая котируется по тем же ценам, что и год назад, но с доходом, выросшим более чем на 80%, и YPF, которая поддерживает стабильный уровень доходов». Для диверсификации: SP500 — индекс, который включает 500 крупнейших компаний США, в который можно инвестировать в песо через CEDEAR ETF и акции Meta Platforms. «Это одна из самых значимых технологических компаний в мире, она инвестирует в искусственный интеллект для развития своего рекламного бизнеса и создания новых продуктов, а цена акций находится на уровне, аналогичном началу года, но при этом бизнес компании продолжает расти», — анализируют в IOL.