Незаметное богатство: простой план по накоплению капитала без изучения финансов

С учетом кредитной линии в песо под фиксированную ставку 36 %, запущенной Banco Nación в сентябре, финансирование покупки автомобиля на сумму 30 миллионов песо сроком на 72 месяца означало ежемесячный платеж в размере около 1 060 000 песо для тех, кто получает там зарплату, то есть более половины среднего налогооблагаемого дохода работников, имеющих постоянную работу (1 982 518 песо в августе, согласно индексу RIPTE). При первоначальном взносе в размере 20 миллионов песо этого кредита хватает на покупку Peugeot 2008, базовая версия которого в октябре имела каталожную цену около 50 миллионов песо». Эта машина красуется в гараже офиса и на фотографии в Instagram, в то время как часть этой суммы могла бы ежемесячно покупать на бирже небольшую долю акций компаний, которые вкладчик никогда не посетит и за что никто его не похвалит. Именно эта разница лежит в основе «Riqueza Discreta» — отличного YouTube-канала, полностью созданного с помощью ИИ, материалы которого я проанализировал для написания части этой статьи и который на конкретных примерах показывает, как наращивать капитал, не поддаваясь искушению тратить деньги ради внешнего блеска. Его истории имеют европейский колорит, поэтому пришлось перевести их на язык аргентинских «агуайнадос», «квот» и «CEDEAR». В сегодняшней колонке мы вместе рассмотрим, как превратить эту идею в 10-летний план, исходя из аргентинских реалий. Приступим! «Две одинаковые зарплаты, два разных пути». Представим себе двух коллег по офису, которые зарабатывают около 3 миллионов песо нетто в месяц (примерно столько, сколько банк требовал в качестве минимального дохода для получения этого кредита) и оба получают годовую премию в размере 20 миллионов песо. Мартин не теряет времени: он вносит аванс, оформляет кредит и в понедельник появляется на работе за рулем нового Peugeot 2008 с нулевым пробегом, в то время как Пабло продолжает ездить на своей старой машине, которая уже полностью выплачена и до сих пор исправно работает. «На той неделе все спускаются посмотреть на новую машину, а на пятничном барбекю кто-то спрашивает Пабло, когда он собирается сменить «ту» старую машину, которая у него «уже целую вечность». Как подытоживает телеканал, вид богатого человека можно приобрести за один день, тогда как накопление состояния обычно требует многих лет. При этом ежемесячный платеж — это лишь первоначальный взнос. Согласно ориентировочным расчётам газеты LA NACION за июль, содержание нового Fiat Cronos в Буэнос-Айресе обходилось в 360 148 песо в месяц без гаража и около 560 000 песо со средним гаражом, не считая кредита и потери стоимости автомобиля. В случае с более дорогим внедорожником, таким как 2008, эти расходы должны быть выше, поскольку регистрационный сбор и страховка рассчитываются исходя из более высокой стоимости. Старый автомобиль Пабло также требует затрат, но гораздо меньших (он не платит регистрационный сбор из-за возраста автомобиля, у него низкая страховка и т. д.), хотя у него отсутствует самая значительная статья расходов: ежемесячный платеж. Но внимание: Пабло ходит в рестораны, путешествует и позволяет себе разные удовольствия. Единственное, что изменилось, — это то, что он перестал превращать каждый дополнительный доход в заметное улучшение своего образа жизни. «3 привычки, которые помогают накопить капитал» Если никто не накапливает капитал за один день, то логично задаться вопросом: с чего же начать? Ответ кроется в трёх привычках, которые нужно поддерживать на протяжении длительного времени, поэтому давайте далее рассмотрим, в чём они заключаются. «1) Создать резерв. Прежде чем инвестировать, целесообразно накопить сумму, равную нескольким месяцам расходов, в виде ликвидного и консервативного резерва, распределенного между песо и долларами в зависимости от валюты, в которой сосредоточены расходы семьи. Пабло уже проделал значительную часть пути, поскольку сохранил 20 миллионов песо от премии, которые Мартин использовал в качестве аванса. Эти деньги выполняют конкретную функцию: чтобы поломка автомобиля или месяц без дохода не привели к использованию кредитной карты и не вынудили продавать инвестиции в неподходящий момент. 2) Сначала платить себе. Большинство людей сначала оплачивают свои расходы, а затем пытаются сэкономить то, что остаётся в конце месяца, а это, как правило, мало или ничего. Принцип «сначала платить себе» меняет этот порядок: сбережения становятся первым счётом, который оплачивается при поступлении зарплаты. Чтобы план не зависел от силы воли, его целесообразно автоматизировать. В день получения зарплаты запланированный перевод отправляет выбранную сумму со счета зарплаты на счет у брокера, а оттуда приобретается индексированный инвестиционный инструмент, то есть инструмент, который повторяет динамику фондового индекса, например, соответствующий инвестиционный фонд или CEDEAR, о котором мы поговорим чуть позже. Возьмем в качестве примера 315 000 песо в месяц и 470 000 песо в виде каждой премии (около 200 и 300 долларов США соответственно на момент написания этой статьи) — эти суммы необходимо периодически корректировать, чтобы сохранить их стоимость в долларах. Это меньше трети взноса Мартина, хотя и составляет около 16 % от RIPTE за август, поэтому не всем это по карману. Те, у кого не хватает средств, могут начать с меньшей суммы, при условии соблюдения одного правила: каждый раз, когда доход увеличивается, часть средств направляется в план до того, как появится новый взнос. 3) Выбрать простое вложение. Здесь не нужно изучать финансы, достаточно просто понять пару базовых понятий. Я считаю целесообразным, чтобы новичок рассмотрел CEDEAR на SPY — сертификат, котирующийся в песо на местном рынке и представляющий собой пропорциональную долю в ETF (то есть биржевом фонде), который стремится повторять динамику SP 500 — индекса 500 крупнейших компаний США. Далее достаточно просто повторять одну и ту же покупку каждый месяц, независимо от того, растёт рынок или падает. Однако следует учесть: эта стратегия сосредотачивает сбережения на одном рынке, который может переживать длительные периоды падения, а дивиденды фонда облагаются 30-процентным налогом в США. Кроме того, она предполагает, что Пабло не понадобятся эти деньги как минимум в течение 10 лет и что он сможет перенести значительные падения курса, не будучи вынужденным продавать акции. Если цель находится ближе, доля акций должна быть меньше. «Какое состояние можно накопить за 10 лет?» По этой схеме Пабло вкладывает из собственного кармана 30 000 долларов США в течение 10 лет. Возьмём за ориентир среднюю доходность индекса S&P 500 за последнее десятилетие — 15,30 % годовых в долларах. Если инвестиции повторят этот показатель, а вся прибыль будет реинвестирована для получения новой прибыли, сумма достигнет примерно 65 600 долларов США до вычета расходов и налогов. По текущему курсу это составляет около 103 миллионов песо — вдвое больше, чем каталожная цена того 2008 года, хотя доллары через десятилетие будут покупать меньше, чем сегодня». Эта цифра является примером и ни в коем случае не обещанием: прошлые доходности не гарантируют будущих прибылей, хотя и могут служить хорошим ориентиром. Речь также не идет о том, чтобы жить на доходы. Если бы дивиденды оставались на уровне около 1 % в год, с удержанием 30 % эти 65 600 долларов США приносили бы около 38 долларов США в чистом виде в месяц. Главное преимущество заключается в другом: собственный капитал, дающий свободу действий. Если однажды компания объявит о сокращениях, Мартину придётся бережно относиться к зарплате, потому что платежи всё равно придётся вносить. Пабло тоже беспокоится, но у него есть свой запас средств и время, чтобы найти лучшую работу, не соглашаясь на первую же, которая подвернётся. «Заключение» Потребление имеет преимущество, которое трудно превзойти: его видно. Новая машина дарит мгновенное удовольствие, поводы для разговоров на пикнике и ощущение прогресса, хотя вскоре она становится обычной повседневной машиной, а платежи по кредиту продолжают поступать годами. «Инвестиции, о которых мы говорим в этой статье, незаметны и довольно скучны, потому что никто не поздравляет человека с автоматическим переводом средств и не выкладывает в Instagram, как растет его портфель. Удовлетворение от этого приходит не сразу и не требует хвастовства: это спокойствие от того, что у тебя есть счёт и ты знаешь, что у тебя есть запас прочности. С таким запасом прочности к поломке или увольнению можно отнестись по-другому, а также спокойно рассмотреть возможность перехода на лучшую работу, которая поначалу платит меньше, или принять личное решение, которое раньше было невозможно из-за необходимости выплачивать взносы. К тому же это спокойствие усиливается с годами. Если бы годовая доходность в 15,30 % повторялась — чего никто не может гарантировать — то за 15 лет регулярных взносов Пабло накопил бы около 155 400 долларов США, вложив 45 000 долларов США, а за 20 лет — около 338 200 долларов США, вложив 60 000 долларов США, благодаря «магии» сложных процентов. Поэтому я считаю целесообразным, чтобы каждый раз, когда поступает премия или появляется акция с рассрочкой, каждый задавал себе вопрос: покупаю ли я то, чем наслаждаюсь, или то, чем хочу похвастаться? Через 10 лет Пабло смог бы купить ту машину, не нарушая баланса своих счетов. Возможно, он это сделает, а может, обнаружит, что уже не так сильно этого хочет. Продолжим на следующей неделе с новыми материалами о личных финансах и инвестициях».