Рейтинг: три транснациональные корпорации управляли почти 40% аргентинского экспорта зерна и субпродуктов

После закрытия 24-го сезона 2023 года Фондовая биржа Росарио (BCR) опубликовала рейтинг десяти ведущих компаний-экспортеров зерна и субпродуктов. Отчет был составлен на основе данных присяжных деклараций о продажах за границу (DJVE), которые позволяют определить как объемы продаж по культурам, так и компании, которые лидировали по внешним размещениям в течение последнего цикла. Общий объем экспорта за цикл 2023-2024 годов составил 89,82 млн тонн зерновых и субпродуктов «Витерра» возглавила рейтинг с 13,55 млн тонн; это компания с наибольшей долей агропромышленного экспорта в цикле. На втором месте - компания Cargill с 11,37 млн тонн, за ней следует COFCO с 10,35 млн тонн. «На долю этих трех компаний приходится около 39% от общего объема экспорта основных агропромышленных продуктов цикла 2023-24″, - говорится в отчете. Десятку крупнейших экспортеров завершает компания Bunge с 8,72 млн тонн, за ней следует AGD с 8,65 млн и LDC (Louis Dreyfus Company), поставившая 8,57 млн. Далее в списке расположились ADM с 8,04 млн тонн, ACA с 5,65 млн тонн, Molinos Agro с 5,15 млн тонн и CHS, которая завершила группу с 1,37 млн тонн. С другой стороны, были отмечены высокие показатели сои и кукурузы, которые превысили средние показатели предыдущих сезонов. «Из записей присяжных деклараций о продажах за границу (DJVE) следует, что по соевому комплексу было зафиксировано 40,88 млн тонн, что на 29% выше среднего показателя за последние три сезона», - говорится в отчете BCR. Между тем, кукуруза достигла 37,86 млн тонн, «превысив трехлетний средний показатель на 16%». «При экспорте всего 3,62 млн тонн, DJVE упал на 61% по сравнению с предыдущим циклом и на 70% по сравнению со средним показателем за последние три сезона», - говорится в отчете. На такое резкое падение также повлияло наличие «перенесенных» деклараций с предыдущих сезонов, что исказило данные. «Ячмень остался стабильным, составив 3,83 млн тонн, в то время как подсолнечник продемонстрировал более заметное улучшение, достигнув 2,37 млн тонн. Наконец, сорго продемонстрировало значительный рост - 1,26 млн тонн, хотя все еще ниже среднего показателя за последние три сезона». »В отчете также анализируется начало 2024-25 маркетингового года. «По сравнению с последними пятью сезонами доля ожидаемых продаж на сезон 2024-25 годов находится на самом низком уровне, - говорится в сообщении БКР, - такое поведение, согласно анализу, является следствием сочетания факторов: изменения макроэкономических условий, отмены экспортных квот и новых коммерческих стратегий». «Помимо финансовых издержек ранних DJVE, экспортные квоты, которые предполагали значительные перекосы на рынке зерна и необходимость для компаний обеспечивать квоты вне рамок бизнес-решений, перестали действовать», - говорится в документе. Обычная динамика отражает, что компании регистрируют DJVE за несколько месяцев до официального начала каждого сезона, хотя это зависит от культуры. «В частности, коммерческий цикл для пшеницы и ячменя начинается в декабре, подсолнечника - в январе, кукурузного сорго - в марте, а сои - в апреле», - говорится в документе. Несмотря на низкий уровень ожидаемых продаж, рекорды постепенно растут по мере приближения каждого урожая, и преобладают поставки, близкие к урожаю«. „Фондовая биржа Росарио пришла к выводу, что “изменения в макроэкономическом и нормативном контексте в конечном итоге порождают изменения в стимулах и коммерческих стратегиях», что объясняет более осмотрительное поведение экспортеров в условиях нового цикла».