Взрыв ИИ: китайская промышленность развивается с ошеломляющей скоростью

Всего через несколько часов после запуска 6 марта китайского бота искусственного интеллекта (ИИ) Manus наплыв посетителей привел к краху его регистрационного сайта. Компания Butterfly Effect, создавшая бота, утверждает, что ее технология превосходит технологию OpenAI, создателя ChatGPT. Сейчас компания предлагает предварительные просмотры только по приглашениям, так как ей сложно справиться с трафиком. Manus - лишь последний пример безумия, охватившего Китай с января прошлого года, когда DeepSeek, самый горячий ИИ-стартап страны, потряс мир впечатляющей моделью, которая стоила в разы меньше, чем требуется для обучения столь же мощных западных моделей. Влияние на китайские рынки было ошеломляющим. Акции переживают лучшее начало года в истории, опережая акции США. Индекс Hang Seng Tech Index, который отслеживает ведущие китайские технологические компании, зарегистрированные в Гонконге, вырос более чем на 40 % с середины января. «Многие инвесторы в Китае делают ставку на то, что более дешевый ИИ поможет новаторам разработать новые приложения для этой технологии. Поставщики облачных вычислений увеличивают инвестиции в центры обработки данных, что способствует росту капитальных затрат в цепочке поставок. В последние недели сотни крупных китайских компаний, от автопроизводителей и государственных энергетических компаний до банков и производителей продуктов питания и напитков, объявили о своих планах использовать технологию DeepSeek. Некоторые технологические гиганты страны, такие как Tencent, также интегрируют технологию в свои продукты, несмотря на наличие собственных инструментов ИИ. Провинциальные власти внедряют модели DeepSeek в мобильные приложения, которыми жители пользуются для получения основных услуг, а в больницах и университетах по всей стране обсуждают, как использовать эту технологию для «партийного строительства» - так называют деятельность, направленную на укрепление коммунистической партии. «Местные биржевые аналитики теперь шутят, что они должны найти угол зрения DeepSeek, если хотят, чтобы к их отчетам прислушались. Некоторые инвесторы даже предположили, что компания может в одиночку оживить рынок недвижимости в Ханчжоу, где она базируется. «Китайские венчурные капиталисты не менее взволнованы. Один из пекинских инвесторов утверждает, что интеграция технологии DeepSeek в его портфель робототехнических компаний привела к значительному сокращению расходов и повышению производительности. На фоне этого ажиотажа по всему Китаю появилось множество стартапов в области ИИ. Некоторые венчурные капиталисты делают ставку на этот бизнес, хотя и не исключают его «пузыря». «Это чересчур, но у нас нет выбора», - говорит один из инвесторов в Ханчжоу. «Экономика страны не очень хороша, а в других местах не так много возможностей. Поэтому мы должны как можно быстрее заняться ИИ». По его словам, стратегия заключается в том, чтобы инвестировать в раунд «А», первый раунд финансирования, и выйти в раунд «А», который может произойти всего через несколько месяцев. «6 марта центральное правительство Китая объявило о создании венчурного фонда с 1 триллионом юаней (140 песо США). Крупнейшие китайские технологические компании, включая Alibaba, Baidu, Huawei и Tencent, принимают бум в сфере медиа и надеются извлечь выгоду из этого бума через свои подразделения, занимающиеся облачными вычислениями. В прошлом месяце компания Alibaba объявила, что ее главная цель - сделать искусственный интеллект более похожим на человека. 6 марта она запустила новую модель рассуждений, которая, по ее словам, не уступает DeepSeek. «Компания пообещала потратить около 53 миллиардов долларов США в течение следующих трех лет на строительство центров обработки данных, чтобы удовлетворить спрос на облачные услуги ИИ, что больше, чем она инвестировала за последние десять лет. Компания сохраняет лидирующие позиции на рынке облачных технологий в Китае с долей 36 % и, возможно, рассчитывает на рост в этом секторе, чтобы компенсировать замедление темпов роста в своем основном бизнесе электронной коммерции. Baidu уже отмечает рост доходов от облачных вычислений, что помогает ей компенсировать спад в других подразделениях. Растущий спрос на ИИ также может помочь повысить рентабельность китайской индустрии облачных вычислений, которая, как правило, ниже, чем на Западе, из-за жесткой конкуренции. «По данным банка HSBC Лю Йирана, спрос на серверы, адаптированные к ИИ, вырос после окончания китайского Нового года по лунному календарю в начале февраля, что примерно совпало с выходом DeepSeek на авансцену. Поставщики начали предлагать серверы «все в одном», которые уже оснащены программным обеспечением для искусственного интеллекта. Многие из них продаются напрямую компаниям, в том числе государственным предприятиям, которые предпочитают размещать серверы на собственных площадях для повышения безопасности. Компания Sangfor Technologies, основанная группой бывших сотрудников Huawei, стала одним из крупнейших бенефициаров этой тенденции: цена ее акций в этом году выросла примерно на 140 %. По оценкам Лю и его команды, рынок серверов «все в одном» будет расти в среднем более чем на 70 % в год до 2028 г. «Бум ИИ в Китае стимулирует капиталовложения в цепочку поставок оборудования в стране. Производители серверов могут потратить более 1,4 миллиарда юаней в ближайшие два года на расширение производственных мощностей, считают аналитики инвестиционного банка Jefferies. GDS, одна из крупнейших компаний, увеличила свои планы по капитальным затратам. Конкурирующая компания VNet недавно заявила, что удвоит свои мощности в этом году. Однако некоторые аналитики начинают проявлять осторожность. Кай Ванг из американской компании Morningstar, специализирующейся на финансовых услугах, утверждает, что DeepSeek не изменит показатели большинства компаний, которые нажились на недавнем ралли на китайском фондовом рынке. По словам Ванга, в этом году может произойти то же самое, если компании будут пытаться монетизировать ИИ: «Еще одним препятствием может стать доступ к современным полупроводникам. На данный момент предложение достаточно. Компании по-прежнему могут покупать чипы H20 от Nvidia. Хотя они менее мощные, чем лучшие чипы компании, которые США запретили Китаю покупать, они справляются со своей задачей. Местные разработчики чипов, такие как Cambricon, Enflame и Huawei, пытаются наверстать упущенное и уже начали поставлять их китайским компаниям, занимающимся разработкой искусственного интеллекта. Однако нехватка полупроводников может затормозить китайскую лихорадку ИИ. Некоторые аналитики опасаются, что с появлением новых приложений, увеличивающих потребность в вычислительной мощности, на бизнес начнут влиять проблемы с поставками чипов. Главный китайский игрок в этой области, государственная компания SMIC, испытывает серьезные трудности с производственными мощностями и не может выпускать самые современные полупроводники. Более того, даже лучшие чипы Huawei местной разработки все еще значительно уступают по производительности чипам Nvidia. Грег Аллен из вашингтонского аналитического центра CSIS недавно написал, что потребуется еще несколько лет совершенствования чипов Huawei для искусственного интеллекта и соответствующего программного обеспечения, чтобы DeepSeek приняла их в качестве жизнеспособной альтернативы. «Администрация Трампа, как говорят, рассматривает возможность ужесточения ограничений в отношении Китая, включая ограничение его доступа к чипам H20. Ралли Китая основано на убеждении, что стоимость обучения и работы моделей ИИ будет продолжать снижаться. Ограничив доступ к чипам, президент США может подтолкнуть эти расходы обратно вверх, положив тем самым конец китайской эйфории по поводу ИИ.ß»