Отсрочка сдерживает просрочку платежей, но оставляет более тяжелое бремя на будущее.

«Они не прощают тебе долг, они просто откладывают его. Ты не платишь в течение этих месяцев, но со временем сумма платежа увеличивается, все, что ты не заплатил, перераспределяется на оставшиеся платежи», — объясняет Эдмундо Моралес, один из заемщиков, который решил не воспользоваться новой отсрочкой по кредитам из-за опасений, что продление срока погашения долга в конечном итоге обойдется дороже, чем может выдержать его семейный бюджет. Моралес рассказывает, что уже был бенефициаром отсрочки во время пандемии, когда не мог платить взносы по кредиту из-за задержек с выплатой заработной платы. Он вспоминает, что в отличие от нынешней ситуации, тогда проценты все же выплачивались в течение льготного периода, и отмечает, что, хотя в рамках новой отсрочки проценты не будут взиматься в течение шести месяцев, они будут добавлены к общей сумме долга по окончании периода, что может осложнить будущие финансы, поскольку потребуется больше денег, чем предусмотрено в первоначальном плане выплат. Этот конкретный опыт отражает реальное влияние отсрочки по кредиту. «Отсрочка платежей является фактически политикой превентивной финансовой стабилизации», — подчеркнул он. Со своей стороны, экономист Герман Молина объясняет, что эта мера обеспечивает заемщикам немедленную ликвидность, поскольку погашение кредита приостанавливается на шесть месяцев, а проценты не капитализируются. Он также подчеркивает, что эта мера временно приостанавливает аресты имущества. «Это идет на пользу клиентам, давая им шесть месяцев передышки в связи с различными обстоятельствами, в которых находится каждый из них, а арест имущества будет приостановлен на шесть месяцев», — указал он. Риски, которые следует учитывать Несмотря на преимущества, эксперты сходятся во мнении, что заемщики должны тщательно проанализировать будущие последствия отсрочки. «Это эффект анестезии, на данный момент он дает вам финансовую передышку. Эти средства вы можете направить на основные расходы или, возможно, на операционный капитал и инвестиции, чтобы через шесть месяцев попытаться платить регулярно, хотя это не гарантировано, потому что экономика может не улучшиться. Отсрочка по кредитам не гарантирует никому, что через шесть месяцев он сможет регулярно выплачивать их», — отметил экономист и исследователь Фернандо Ромеро. Ариас, со своей стороны, отмечает, что заемщики должны учитывать, что текущие проценты продолжают начисляться, а срок кредита может быть продлен, что означает, что в конце периода придется заплатить больше. «Если ваш бизнес или финансы восстановятся через шесть месяцев, отсрочка имеет смысл, в противном случае это может быть лишь временной мерой, откладывающей структурную проблему и увеличивающей ее стоимость», — подчеркнул он. В том же духе Молина подчеркнул: «Хотя в течение этих шести месяцев с тех, кто должен деньги, не будут взимать проценты, банки все равно будут продолжать выплачивать пассивные проценты клиентам, которые депонируют свои деньги на счетах. Таким образом, заемщики начнут выплачивать основную сумму и соответствующие проценты по истечении шести месяцев». Они отмечают, что, хотя отсрочка может освободить денежный поток в краткосрочной перспективе, все платежи, связанные с кредитом (основная сумма, проценты, страхование и комиссии), которые не производятся в течение шести месяцев отсрочки, не исчезают, а перераспределяются на последующие платежи. Это означает принятие на себя более тяжелого долгового бремени в будущем, поэтому способность погасить долг в будущем будет иметь решающее значение для предотвращения новой ситуации просрочки платежей. Что касается финансовой системы, Ромеро предупреждает, что эта мера может привести к отсрочке просрочки платежей и повлиять на культуру платежей, а также ограничить ресурсы, доступные для предоставления новых кредитов, что может замедлить экономику.