Казначейство разъясняет изменения, касающиеся фондов недвижимости и фиагров

Временная мера (MP), создающая альтернативы повышению налога на финансовые операции (IOF), внесла изменения в деятельность фондов недвижимости (FII) и инвестиционных фондов в агропромышленных производственных цепочках (Fiagro). Освобождение от подоходного налога для физических лиц прекращается, но компенсация убытков частично отменяется и будет более широкой. Освобождение для физических лиц больше не будет распространяться только на квоты, выпущенные с 1 января 2026 года, когда вступит в силу ставка 5%. Квоты, выданные до 31 декабря, по-прежнему не будут облагаться подоходным налогом. Для компаний ставка снизится с 20 % до 17,5 % от дохода. Министерство финансов разъяснило изменения в FII и Fiagro в четверг вечером (12). До сих пор инвестиции в FII и Fiagro с более чем 100 акционерами не облагались подоходным налогом для физических лиц. Для компаний взимался налог в размере 20 процентов, также с дохода. Для прироста капитала (прирост стоимости при продаже акций) ставка налога составляла 20 процентов, как для физических, так и для юридических лиц. Существовали ограничения на зачет убытков: вычет из подоходного налога потери рыночной стоимости между покупкой и продажей. В соответствии с Временной мерой ставка подоходного налога на прирост капитала снижается с 20 до 17,5 процента как для физических, так и для юридических лиц. В случае с физическими лицами будет предусмотрена широкая компенсация потерь. Для компаний прирост капитала будет устанавливаться непосредственно при расчете.Посмотрите, как выглядят новые правила в соответствии с Временной мерой, правила следующие:Основные изменения для FII и FiagroФизические лица (фонды с более чем 100 акционерами)Текущее правило:- Распределенный доход: освобождается от налога;- Прирост капитала: 20%, с ограничениями на компенсацию убытков.Предлагаемое правило:- Акции, выпущенные до 31 декабря 2025 года: доход остается освобожденным;- Акции, выпущенные с 1 января 2026 года: доход теперь облагается по ставке 5% IR. - Прирост капитала: 17,5% IR, с достаточной компенсацией потерь.Юридические лица (кроме освобожденных компаний и компаний, зачисленных в Simples Nacional)Текущее правило:- Доход и прирост капитала: 20% IR.Предлагаемое правило:- Доход: 17,5% IR;- Прирост капитала: прямой в расчетеМинистерство финансов еще не объявило о влиянии новой версии декрета на IOF. В дополнение к временной мере, которая увеличит денежный поток правительства на 10,5 млрд. реалов и сократит расходы на 4,28 млрд. реалов в этом году, правительство выпустило указ, отменяющий часть недавнего повышения IOF.Что касается IOF, новый указ изменил следующие пункты:- Отмена фиксированной ставки в 0,95% для кредитов компаниям. Ставка вернулась к 0,38% за операцию плюс 3% в год;- Прекращение дифференциации между кредитными операциями для компаний в целом и компаний, зарегистрированных в Simples Nacional;- Прекращение фиксированной ставки по привлеченному риску (операция по предвидению или финансированию оплаты поставщикам). Будет применяться только ежедневная ставка в размере 3% в год, что снижает ставку на 80%;- частные пенсии типа VGBL: освобождение от уплаты взносов на сумму до 300 000 реалов в год (25 000 реалов в месяц) до конца 2025 года и ежегодных взносов на сумму до 600 000 реалов (50 000 реалов в месяц) с 2026 года. Свыше этой суммы взимается сбор в размере 5%;- освобождение от взноса работодателя для частных пенсионных фондов типа VGBL;- Инвестиционный фонд кредитных прав (FIDC): сбор в размере 0,38% с покупки первичных акций, в том числе банками. До принятия декрета операции не облагались;- освобождение от налога на возврат прямых иностранных инвестиций (которые создают рабочие места) в Бразилии.