Тарифы Трампа: 6% крупных перуанских экспортеров обеспечивают 80% продаж в США и избегут воздействия

Перуанская внешняя торговля завершила 2024 год с весьма благоприятными показателями: 9700 компаний экспортировали товары на общую сумму 75 492 млн долларов США, что на 10 608 млн долларов США больше, чем в предыдущем году. К 2025 году Министерство экономики поставило цель достичь 77 миллиардов долларов США, а в среднесрочной перспективе - 100 миллиардов долларов США. Только на 24 компании приходится 50 % от общего объема экспорта, на 210 компаний - 80 %, а оставшиеся 20 % приходятся на 9490 микро-, малых и средних компаний. В наиболее влиятельной группе пять компаний горнодобывающего сектора (Antamina, Southern Peru, Cerro Verde, Trafigura и Las Bambas) обеспечивают почти 25 % всего экспорта в 2024 году. Аналогичное явление наблюдается и в экспорте в Соединенные Штаты. Из 2 585 компаний, отправивших в эту страну продукцию на сумму более 1 000 долларов США, только 160 крупных компаний (6%) составляют 80% от общей стоимости экспорта в страну Дональда Трампа, который на этой неделе оказался в центре внимания за введение минимального тарифа в 10% на всю продукцию, поступающую в США, включая Перу: «В Китай мы в основном экспортируем медь, почти вся она - горнодобывающая. В США основной экспортный сектор Перу - сельское хозяйство, которое пострадает прежде всего потому, что платило 0%». Не столько такие компании, как Camposol (агроэкспортер), сколько более мелкие», - сказал La República Хосе Карлос Лумбрерас, менеджер по исследованиям и развитию компании Peru Top Publications, специализирующейся на деловой информации. Он добавляет, что «крупные компании имеют больше возможностей противостоять повышению такого рода тарифов», несмотря на то, что все экспортеры будут продавать меньше, поскольку повышение стоимости будет переложено на конечного американского потребителя. Группа малых предприятий, составляющая 6%, лидирует не только по объемам экспорта, но и по прибыльности и способности к адаптации. Пабло Арана, директор по исследованиям Centrum PUCP, отмечает, что эти компании обладают достаточной платежеспособностью, чтобы противостоять новому 10-процентному тарифу, в отличие от мипов, которые продают продукцию в меньших масштабах: «Выживают только те компании, которые имеют финансовую поддержку или достаточный размер. Поэтому микро- и малые предприятия могут ощутить последствия гораздо острее, так как без финансовой поддержки, достаточного объема производства или размера организации они не смогут продержаться. В некоторых случаях они могут быть даже уничтожены. Поэтому, сохраняя дистанцию, крупные компании-экспортеры, такие как Camposol или Danper, вероятно, смогут противостоять влиянию того, что происходит в мире», - сказал он этой газете. Влияние тарифа Трампа, 28% в марте, самый низкий показатель за более чем шесть лет, Новый тариф США затрагивает множество экспортных секторов, в основном агроэкспортеров, текстиль, металломеханику, горнодобывающую и химическую продукцию. До введения этого налога, который вступил в силу в субботу 5 апреля, например, перуанские продукты агроэкспорта ввозились в США с 0%-ными тарифами благодаря Соглашению о свободной торговле. Теперь им придется платить 10 %. В случае с текстилем тариф повышается с 20 до 30 %, химическая продукция, которая раньше платила 4 %, теперь будет платить 14 %, а продукция горнодобывающей промышленности - с 12 до 22 %. Это повышение повлечет за собой рост цен, что может привести к сокращению продаж, поскольку американский потребитель не увидит роста доходов, который позволил бы ему абсорбировать новые цены. По словам Араны, «у крупных компаний рентабельность может снизиться максимум на 2% или 3%, поскольку часть тарифа (10%) будет поглощена всей цепочкой поставок», а для малых и средних компаний снижение экспорта на 10% может оказаться непосильным, «Из 160 крупнейших перуанских экспортеров в США в 2024 году большинство (50%) относится к агропромышленному и животноводческому сектору, в общей сложности 79 компаний, которые вместе отправили продукции на сумму более 2 миллиардов долларов США. За ним следует горнодобывающий сектор с 11 компаниями, экспортирующими 1 711 миллионов долларов США, затем сектор торговли с 15 компаниями и суммой экспорта в 572 миллиона долларов США, далее следует металлообработка с 8 компаниями, отправляющими 490 миллионов долларов США. Среди других секторов - углеводороды (4 компании, 365 млн долларов США), пищевая промышленность (9 компаний, 179 млн долларов США), рыболовство (9 компаний, 174 млн долларов США) и текстиль (18 компаний, 160 млн долларов США). Среди основных агроэкспортеров - Camposol (171 млн песо США), Hortifrut (98 млн песо США), Agrovision (95 млн песо США), Agrícola Cerro Prieto (90 млн песо США) и Sociedad Agrícola Rapel (75 млн песо США). В горнодобывающем секторе лидируют Southern (396 млн песо), Minsur (379 млн песо), Miski Mayo (328 млн песо), Cerro Verde (266 млн песо) и Shahuindo (155 млн песо),,Aranceles: se justifica una exoneración tributaria? Учитывая новый сценарий, Конгресс стремится воспользоваться предстоящей неделей, чтобы утвердить налоговые льготы для агроэкспортного сектора. Однако Эдуардо Зегарра, экономист и исследователь компании Grade, предупреждает о фискальных рисках таких мер, как так называемый «Закон Хлимпера 2», который предусматривает освобождение от подоходного налога и предоставление субсидий на сумму более S20 миллиардов: «Это не аргумент в пользу одобрения так называемого „Закона Хлимпера 2“, который по сути предоставляет субсидии и налоговые льготы агроэкспортному сектору. Предоставляются скандальные льготы», - сказал он в интервью газете. Эти меры отвечают не тарифам Трампа, а уже существующим интересам определенных профсоюзов». Экономист предлагает временные и целенаправленные меры, такие как возврат к нормам, без ущерба для фискального баланса страны. Он утверждает, что внешняя торговля Перу сильно сконцентрирована не только в нескольких компаниях, но и в нескольких продуктах и рынках. В агроэкспортном секторе на 150 компаний приходится более 80% бизнеса, и только на 20 - 40%. На чернику, виноград и авокадо приходится 70% стоимости экспортируемых фруктов и овощей, а основными пунктами назначения являются США и Европейский союз, - говорит Зегарра, - Тарифы одинаково влияют на всех. Наши основные конкуренты в сельскохозяйственном секторе, такие как Мексика, Чили, Эквадор и Бразилия, также сталкиваются с ним. Мы не окажемся в невыгодном положении по сравнению с ними. Аргумент о том, что это приведет к снижению перуанского агроэкспорта, не выдерживает критики, - говорит он, - Одно из критических замечаний заключается в том, что, несмотря на соглашения о свободной торговле с такими странами, как Китай, нам не удалось диверсифицировать нашу продукцию. Тридцать четыре процента экспорта идет в Китай, и почти вся эта продукция - медь». Несмотря на соглашения о свободной торговле с такими странами, как Китай, Перу не удалось эффективно диверсифицировать ни рынки, ни экспортную продукцию. Например, 34 % нашего экспорта идет в Азию, и почти вся она - медь. В случае с Соединенными Штатами основным сектором перуанского экспорта является сельское хозяйство (36 %), за которым следует горнодобывающая промышленность (10 %). Концентрация по секторам и отсутствие инфраструктуры для масштабирования и конкуренции на таких рынках, как Китай или Индия, ограничивают потенциал расширения. «К этому добавляется недостаток образования в отношении международных рынков: профиль потребления ключевых направлений, таких как США или Европейский союз, не очень хорошо известен. »Пабло Арана из Centrum Pucp интерпретирует тарифы Трампа скорее как геополитический, чем коммерческий шаг. В этом контексте у Перу нет возможности ответить тарифами или ввести контрмеры, но она может договориться с США о гарантиях сохранения своих интересов, включая возможность продвижения будущих мегапроектов, не связанных исключительно с китайскими инвестициями, таких как мегапорт Чанкай, к которому, по словам автора, в Вашингтоне относятся с подозрением, Хотя новый тариф США уже создает неопределенность, основные экспортеры Перу готовы принять его воздействие. Реальная задача заключается в защите малого и среднего бизнеса, диверсификации экспортной корзины и открытии новых рынков с учетом среднесрочной и долгосрочной перспективы, Алехандро Ромеро, экономист и преподаватель Автономного университета Перу, считает, что эту ситуацию можно рассматривать как возможность, хотя эффект будет ощутим в краткосрочной перспективе, учитывая, что «по закону спроса и предложения, повышая цены, покупатели в США будут требовать меньше товаров, а значит, продажи упадут», «Это может помочь нам повысить конкурентоспособность, что позволит Перу поддерживать хорошие цены». Что в нашу пользу? Макроэкономическая стабильность и стабильность обменного курса. Если он немного повысится, экспортеры смогут иметь более конкурентоспособные цены», - отметил он и предупредил о неправильном управлении бюджетным дефицитом, целевой показатель которого не достигается уже два года подряд. «Вместо субсидий было бы лучше заключить многосторонние соглашения со странами, с которыми у нас больше всего торговли, помимо США», - заключил он.