Klarna, готовящаяся к IPO, вырвала выгодное финтех-партнерство с Walmart у конкурента Affirm

Шведская финтех-компания Klarna станет эксклюзивным поставщиком кредитов «купи сейчас, заплати потом» для Walmart, отобрав желанное партнерство у конкурента Affirm, стало известно CNBC. Klarna, которая только что объявила о своем намерении выйти на биржу в США, будет предоставлять кредиты клиентам Walmart в магазинах и онлайн через принадлежащий ритейлеру финтех-стартап OnePay, по словам людей, знакомых с ситуацией, которые отказались назвать себя, говоря о партнерстве. OnePay, который в этом месяце переименовал свой бренд в One, будет работать с пользователями через свое приложение, а Klarna будет принимать решения о выдаче кредитов на срок от трех месяцев до 36 месяцев и с годовой процентной ставкой от 10 до 36 %, сказали собеседники. Новый продукт будет запущен в ближайшие недели и будет распространен на все каналы Walmart к праздничному сезону, а к концу года, вероятно, станет единственной опцией ритейлера «купи сейчас, заплати потом». Этот шаг усиливает соперничество между Affirm и Klarna, двумя крупнейшими в мире игроками на рынке BNPL, как раз в тот момент, когда Klarna собирается выйти на биржу. Хотя обе компании утверждают, что предлагают заемщикам более выгодную альтернативу, чем кредитные карты, Affirm больше ориентирована на США и выходит на биржу с 2021 года, в то время как сеть Klarna более глобальна. Акции Affirm упали на 13 % на утренних торгах в понедельник. Подсластитель сделки Сделка происходит в подходящее время для Klarna, поскольку она готовится к одному из самых ожидаемых первичных публичных размещений акций в этом году. После того как с 2021 года в США было мало крупных технологических листингов, IPO Klarna станет ключевым испытанием для отрасли. Оценка компании на частном рынке была похожа на американские горки: В 2021 году она взлетела до 46 миллиардов долл., а в следующем году рухнула на 85 % на фоне общего спада высокооплачиваемых финтех-компаний. Генеральный директор Себастьян Семиатковски работал над улучшением перспектив Klarna, в том числе рассказывая об использовании генеративного искусственного интеллекта для сокращения расходов и численности персонала. Компания вернулась к прибыльности в 2023 году, а ее оценка, по мнению аналитиков, составляет примерно 15 миллиардов долл., что почти соответствует публичной рыночной стоимости Affirm. Сделка с OnePay - это «переломный момент» для Klarna, сказал Симятковски в релизе, подтверждающем заключение договора. «Миллионы людей в США ежедневно совершают покупки в Walmart - и теперь они могут совершать более разумные покупки с помощью рассроченных кредитов OnePay на базе Klarna», - сказал он. «Мы с нетерпением ждем возможности помочь переосмыслить процесс оформления покупок в крупнейшей в мире розничной сети - как онлайн, так и в магазинах». В рамках сделки OnePay может занять позицию в Klarna. В своей заявке F-1 компания Klarna сообщила, что заключила «коммерческое соглашение с глобальным партнером», в рамках которого она предоставляет варранты на покупку более 15 миллионов акций по средней цене 34 долл. за штуку. Этим партнером является OnePay, подтвердили люди, знакомые со сделкой. Акции компании, возглавляемой генеральным директором Максом Левчиным, соучредителем PayPal, то взлетали, то падали с момента IPO в 2021 году. До понедельника акции кредитора упали на 18 % в этом году. Руководители Affirm часто упоминают о партнерстве с крупными торговцами как о ключевом факторе, способствующем увеличению объема покупок и привлечению клиентов. В ноябре директор по доходам Affirm Уэйн Поммен назвал Walmart и другие партнерства, в том числе с Amazon, Shopify и Target, «жемчужинами партнерства». Представитель Affirm сделал следующее заявление: «Мы выигрываем бизнес, когда торговцы хотят получить превосходную производительность и максимальную стоимость, учитывая наши преимущества в области андеррайтинга и рынков капитала. Мы продолжим нашу долгосрочную стратегию конкуренции за счет наших продуктов и вступления в устойчивые партнерские отношения». Сделка не менее важна для OnePay, принадлежащей Walmart, которая достигла предварительной оценки в 2,5 миллиарда долл. всего через два года после запуска пакета продуктов для своих клиентов. Сейчас у стартапа более 3 миллионов активных клиентов, а его годовой доход составляет более 200 миллионов долл. Руководители Walmart отмечают, что OnePay может стать универсальным магазином для американцев, которых не обслуживают традиционные банки. Walmart - крупнейший в мире ритейлер, и, по его словам, у него 255 миллионов еженедельных клиентов, что дает стартапу, который является отдельной компанией, поддерживаемой Walmart и Ribbit Capital, ключевое преимущество в привлечении новых клиентов. В прошлом году финтех-компания, поддерживаемая Walmart, начала предлагать кредиты BNPL в проходах и на страницах касс Walmart, сообщил тогда CNBC. Это привело к предположениям, что в конечном итоге OnePay вытеснит Affirm, которая была эксклюзивным поставщиком кредитов BNPL для Walmart с 2019 года. То, что OnePay решила сотрудничать с Klarna, а не действовать самостоятельно, показывает, что компания видит преимущество в сотрудничестве с опытным, масштабным поставщиком по сравнению с использованием собственного решения. Ожидается, что выход OnePay на рынок потребительского кредитования ускорит превращение клиентов Walmart в пользователей финтех-приложений. Потребители, испытывающие нехватку наличности, все чаще прибегают к займам для удовлетворения своих потребностей, и рассрочка рассматривается как клин, позволяющий предложить пользователям банковские, сберегательные и платежные функции, которые OnePay уже создала. По данным Федерального резервного банка Нью-Йорка, в четвертом квартале прошлого года задолженность по кредитным картам американцев составила рекордные 1,21 триллиона долл., что примерно на 441 миллиард долл. больше, чем в 2021 году. «Никогда еще не было так важно предоставить потребителям простые и удобные способы получения честного кредита в местах продаж», - сказал генеральный директор OnePay Омер Исмаил. «Это особенно актуально для миллионов людей, которые каждую неделю обращаются в Walmart за всем необходимым». После успешного прекращения сотрудничества Walmart с Capital One, вероятно, появится кредитная карта под брендом OnePay, предлагаемая с помощью нового банковского партнера. «Мы с нетерпением ждем возможности пойти по новому пути, где они смогут предоставлять не только рассрочку... но и возобновляемый кредит», - заявил финансовый директор Walmart Джон Дэвид Рейни инвесторам в июне. - Маккензи Сигалос и Мелисса Репко из CNBC внесли свой вклад в подготовку этого отчета.